Leasa, köpa eller låna – vad passar ditt företag?

En ny maskin kan göra det möjligt att ta fler uppdrag eller få arbetet att flyta bättre. Samtidigt handlar en investering ofta om stora belopp som påverkar företagets ekonomi i flera år framöver.

Här går vi igenom skillnaderna mellan att köpa, låna och leasa och vad som kan vara bra att tänka på innan du bestämmer dig.

Vad är skillnaden mellan att köpa, låna och leasa?

Om du köper en maskin med företagets egna pengar äger du den direkt och behöver inte betala exempelvis ränta för finansieringen. Däremot behöver du betala hela inköpspriset på en gång, vilket innebär att mindre pengar finns kvar till annat som behövs i verksamheten.

Med ett företagslån äger du också maskinen från start, men i stället för att betala hela beloppet själv finansierar du köpet med lånade pengar. Lånet betalas tillbaka över tid tillsammans med ränta och eventuella avgifter. Räntan blir en extra kostnad jämfört med att betala kontant.

Leasing fungerar lite annorlunda. Då använder du maskinen mot en löpande avgift under en avtalad period, medan leasinggivaren normalt står som ägare. Eftersom du betalar för användningen över tid binder du inte lika mycket kapital i maskinen. Beroende på upplägg kan den första leasingavgiften vara förhöjd. Det innebär att du betalar en större summa när avtalet startar, ofta en viss procent av utrustningens värde, vilket i sin tur sänker de löpande månadsavgifterna resterande period.

Läs mer: Företagsleasing – så fungerar det

När leasingavtalet går ut kan du, beroende på villkoren, till exempel lämna tillbaka maskinen, förlänga avtalet eller köpa loss den. Det finns två vanliga former av leasing, operationell och finansiell leasing, som bland annat skiljer sig åt när det gäller vem som bär den ekonomiska risken.

Läs mer: Operationell eller finansiell leasing – vad är skillnaden?

Hur påverkas företagets ekonomi?

Hur du väljer att finansiera en maskin eller ett fordon påverkar både företagets kassaflöde och hur investeringen redovisas.

När du köper en maskin som ska användas under flera år tas den normalt upp som en tillgång i balansräkningen. Köper du den med lånade pengar redovisas även lånet som en skuld. I resultaträkningen fördelas kostnaden för maskinen vanligtvis över flera år genom avskrivningar. Vid ett köp finansierat med lån tillkommer också räntekostnader.

Vid leasing betalar du i stället en löpande avgift för att använda utrustningen. Hur leasingavtalet påverkar balans- och resultaträkningen beror på företagets redovisningsregelverk och hur avtalet klassificeras.

När det gäller kassaflödet är det viktigt att räkna på de löpande betalningarna. Lån och leasing minskar behovet av en stor utbetalning vid start, men kostnaderna behöver rymmas i budgeten varje månad under hela perioden, även när intäkterna är lägre.

Är du osäker på hur alternativen påverkar just ditt företag är det bra att stämma av med din redovisningskonsult.

När passar det bäst att köpa, låna eller leasa?

Har företaget god likviditet och planerar att använda utrustningen under många år kan ett köp vara ett bra alternativ. Men även om pengarna finns tillgängliga kan det vara värt att behålla dem, till exempel som buffert för oväntade utgifter eller för att kunna anställa och ta sig an större uppdrag. Då kan lån eller leasing vara intressant.

Det är också viktigt att se till den totala kostnaden. Vid köp behöver du ta hänsyn till service, underhåll och hur mycket utrustningen kan minska i värde över tid. Finansierar du köpet med lån tillkommer ränta och eventuella avgifter. Vid leasing behöver du i stället se över avtalstiden, hur restvärdet hanteras och vad som ingår i leasingavgiften.

Många företag kombinerar olika finansieringsformer. Det kan till exempel handla om att köpa maskiner som ska användas under en lång tid och leasa fordon eller annan utrustning som behöver förnyas oftare.

Behöver du bara utrustningen under en kortare period, till exempel för ett enskilt uppdrag, kan det också vara ett alternativ att hyra. Hyra ger stor flexibilitet, men kostnaden per månad är ofta högre än vid leasing eller lån.